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大发快3是什么:外资集结返场,加仓消费金融

文章来源:网络    发布时间:2018-12-06  【字号:      】

受市场反弹、情绪回暖的影响,11月北上资金净流入469.13亿元,创2018年仅次于5月的单月净流入第二大规模。月末陆股通持股规模上升,占比提高。具体来看,主板占比有所下降,中小板占比变化不大;创业板微升。当月陆股通集中加仓食品饮料和金融,钢铁成主要减仓行业;且集中加仓前期调整uu快3技巧的白马蓝筹。

核心观点

?11月以来,随着企业纾困、股票回购政策的完善,市场情绪逐渐回暖。中旬A股连续反弹,外资持续净流入,尤其在前期部分蓝筹股调整明显的情况下,外资抄底意图明显。当月北上资金净流入469.13亿元,是今年以来仅次于5月的第二大单月净流入规模。尤其11月前两日,外资净流入近260亿元。

?今年前三季度境外机构及个人持股在A股市场占比连续提升,11月陆股通持股市值回升,占比略有上升。2018年11月末陆股通持股市值为6787.3亿元,较前一个月增加579.5亿元;占同期A股自由流通股市值的比例为3.8%,较前期上升0.22%。

?从陆股通持股的板块分布来看, 2018年11月主板占比略微下降;中小企业板占比基本不变;创业板占比小幅回升。具体地,主板持股市值占比83.92%,较10月末下降0.17%;中小企业板占比12.80%,较10月末保持不变;创业板占比3.28%,较9月末微升0.17%。

?大类行业的配置方面,消费服务、医疗保健、金融地产和中游制造占比小幅上升,资源品占比下降幅度相对较大,TMT和公共事业占比小幅下降。具体地,11月末,金融地产类占比21.6%,较前期上升0.2%;医疗保健类占比10%,较前期上升0.4%;消费服务类行业占比37.4%,较前期上升0.6%;资源品类占大发快三大小计划比7.9%,较前期下降0.8%。

?从一级行业持股市值占比来看,消费服务类行业尤其食品饮料占比增幅较大;资源品类下降幅度较大,较前期下降0.8%,其中钢铁较前期下降0.6%。陆股通持股集中在食品饮料、医药生物、家用电器、银行、非银金融等行业。其中,2018年11月持股占比增幅较大包括食品饮料,提升1.3%;占比降幅较高的为汽车和钢铁,占比均下降0.5%。

? 从一级行业调仓来看,按照申万一级行业分类,22个行业加仓,6个行业减仓。具体地,大幅加仓的行业主要为食品饮料、银行、非银金融,加仓比例分别为2.1%、1.33%、0.9%;减仓幅度较高的包括钢铁、汽车、传媒,分别减仓0.12%、0.08%和0.06%。

? 从二级行业看,2018年11月陆股通加仓幅度最高的为饮料制造,加仓比例为1.9%,其次为银行Ⅱ和保险Ⅱ,加仓比例均不低于0.5%;减仓幅度较大的行业包括钢铁Ⅱ,减仓比例为0.12%。

? 个股方面,陆股通积极配置消费金融蓝筹。净买入规模最高的为贵州茅台(600519,股吧),净买入60.75亿元;其次为招商银行(600036,股吧),累计净买入37.91亿元。其他净买入额较高的包括中国平安(601318,股吧)、五粮液(000858,股吧)、恒瑞医药(600276,股吧)等,净买入额均超过24亿元。最近一周陆股通净买入规模较高的为中国平安、贵州茅台(600519,股吧),净买入规模超过10亿元;净卖出规模较高的是宝钢股份(600019,股吧)、云南白药(000538,股吧)等,净减持额近2亿元。

01

北上资金流向与持股规模

11月以来,随着各项利好政策继续加码,企业纾困、股票回购政策不断完善,市场情绪逐渐回暖。中旬A股连续反弹,外资持续净流入,尤其在前期部分蓝筹股调整明显的情况下,外资抄底意图明显。因此,在11月外资总体呈现大规模净流入状态。

具体来看,11月陆股通转负为正,大规模净流入469.13亿元,是今年以来仅次于5月的第二大单月净流入规模。尤其11月前两日,外资净流入近260亿元。

从境外资金的持股规模来看,前三季度外资持股在A股市场占比连续提升。截至2018年9月末,境外机构和个人持股规模达12784.87亿元,占同期A股自由流通股市值的比例为6.73%;其中,通过陆股通持股7185.68亿元,约占外资持股总规模的56.2%,较去年同期的42.79%大幅提升,可见陆股通在外资持股中处于越来越重要的地位。

2018年11月末陆股通持股市值为6787.3亿元,较前一个月增加579.5亿元;占同期A股自由流通股市值的比例为3.8%,较前期上升0.22%。具体地,10月末陆股通持有的股票1899只,较前一个月增加1只;其中沪市持股812只,对应市值4447.5亿元;深市持股1087只,对应市值2339.9亿元。

02

陆股通持股的板块配置

从陆股通持股的板块分布来看,2018年11月主板占比略微下降;中小企业板占比基本不变;创业板占比小幅回升。具体地,主板持股市值占比83.92%,较10月末下降0.17%;中小企业板占比12.80%,较10月末保持不变;创业板占比3.28%,较10月末微升0.17%。

03

陆股通持股的行业配置

大类行业的配置方面,消费服务、医疗保健、金融地产和中游制造占比小幅上升,资源品占比下降幅度相对较大,TMT和公共事业占比小幅下降。具体地,11月末,消费服务类行业占比37.4%,较前期上升0.6%;医疗保健类占比10%,较前期上升0.4%;金融地产类占比21.6%,较前期上升0.2%;中游制造类行业占比10%,较前期上升0.1%;公用事业类占比3.6%,较前期下降0.4%;资源品类占比7.9%,较前期下降0.8%; TMT类行业占比9.6%,较前期降低0.2%。

从细分行业来看,TMT一级行业占比涨跌不一。其中,通信占比继续小幅提升0.1%至0.9%,电子占比与前期持平,传媒占比降低0.3%至1.3%,计算机占比较前期小幅下降0.1%至1.1%。

上游资源品类行业占比不同程度下降。采掘、有色金属占比均小幅下降0.1%至0.8%,钢铁占比下降0.5%至1.5%;化工下降0.2%至2.5%,建筑材料占比与前期持平。

中游制造业中,各一级行业占比变化不大。机械设备占比已连续8个月提升,11月占比微降0.04%;占比最高的交通运输行业占比与上期持平,为5.0%。其他中游制造业中,国防军工、电气设备和建筑装饰占比均与前期持平。

三大消费服务类行业中,食品饮料占比大幅上升1.3%至18.5%;家用电器占比小幅下降0.1%至10.0%;汽车占比小幅回落0.5%至4.0%。其他消费服务类行业中,农林牧渔占比小幅上升0.1%至1.0%;商业贸易务占比小幅下降0.1%至0.7%;纺织服装、轻工制造、休闲服务占比与前期基本持平。

金融地产类行业占比涨跌不一。其中,银行占比继续提升0.1%至9.1%,非银金融占比下降0.1%至9.9%,房地产占比较前期提升0.14%至2.6%。

11月末医药生物行业持股占比为10.0%,继续较前期小幅回升0.4%。

从一级行业来看,消费服务类行业尤其食品饮料占比增幅较大;资源品类下降幅度较大,其中钢铁较前期下降0.6%。陆股通持股集中在食品饮料、医药生物、家用电器、银行、非银金融等行业。其中,2018年11月持股占比增幅较大包括食品饮料,提升1.3%;占比降幅较高的为汽车和钢铁,占比均下降0.5%。小幅增加的包括医药生物、房地产、银行、农林牧渔等;小幅减少的包括传媒、公用事业等,降幅不超过0.4%。

陆股通调仓方面,按照申万一级行业分类,22个行业加仓,6个行业减仓。具体地,大幅加仓的行业主要为食品饮料、银行、非银金融,加仓比例分别为2.1%大发快3、1.33%、0.9%,其次为医药生物、家用电器等,加仓比例均不低于0.5%。小幅加仓的行业主要包括交通运输、房地产、建筑装饰等,加仓比例均不低于0.2%。减仓幅度较高的包括钢铁、汽车、传媒,分别减仓0.12%、0.08%和0.06%,其他小幅减仓行业包括计算机、商业贸易、有色金属等,减仓比例均不超过0.05%。

从二级行业看,2018年11月陆股通加仓比例最高的行业为饮料制造,加仓比例为1.9%,其次为银行Ⅱ和保险Ⅱ,加仓比例均不低于0.6%;小幅加仓行业包括白色家电、化学制药、航空运输Ⅱ、房地产开发Ⅱ和水泥制造Ⅱ等,加仓比例均超过0.2%。减仓幅度较大的行业包括钢铁Ⅱ,减仓比例为0.12%,小幅减仓的包括专业零售、汽车整车等。

04

陆股通重仓股

2018年11月,陆股通积极配置金食品饮料及金融行业蓝筹。净买入规模最高的为贵州茅台,净买入60.75亿元;其次为招商银行,累计净买入37.91亿元。其他净买入额较高的包括中国平安、五粮液、恒瑞医药等,净买入额均超过24亿元。净卖出规模最高的为航天信息(600271,股吧),累计净卖出5.18亿元。其他净卖出规模较高的包括苏宁云商(002024,股吧)、宝钢股份、分众传媒、华域汽车(600741,股吧)等,净卖出额均超过4亿元。

具体的,就最近一周而言,外资继续放量加仓白马蓝筹股,且主要集中在消费和金融行业。陆股通净买入规模较高的为中国平安、贵州茅台,净买入规模超过10亿元。净卖出规模较高的是宝钢股份、云南白药等,净减持额近2亿元。净增持强度较大的信立泰(002294,股吧)、星网锐捷(002396,股吧)等,净增持比例超过自由流通股的1.7%;净减持强度较大的包括华测检测(300012,股吧)、飞马国际(002210,股吧)等,净减持比例超过自由流通股的1.3%。

2018年11月末,陆股通前二十大重仓股仍然以消费和金融行业龙头为主。前二十大重仓股持股市值占总持股规模的比例为54.8%,较10月的54.25%提升。

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